धन प्रबंधकों का मानना है कि निवेशकों को ऐसा करना चाहिए विविधता उनका म्यूचुअल फंड विभागों विभिन्न पार परिसंपत्ति वर्ग पसंद हिस्सेदारी, निश्चित आय और सोना, इस तरह कि वे अपने तक पहुंच सकें वित्तीय लक्ष्यों. इसका मतलब होगा कि उनके पोर्टफोलियो में एक से अधिक योजनाएं शामिल होंगी।
निवेशक एमएफ पोर्टफोलियो में विविधता क्यों लाते हैं?
निवेशकों के जीवन में विभिन्न लक्ष्य और उद्देश्य होते हैं, जिन्हें विभिन्न अवधियों में हासिल करने की आवश्यकता होती है। इन लक्ष्यों तक पहुंचने के लिए किसी को इक्विटी, निश्चित आय और सोना या उनके संयोजन जैसे विभिन्न परिसंपत्ति वर्गों की आवश्यकता होगी। इसलिए, पोर्टफोलियो को विभिन्न परिसंपत्ति वर्गों में विविधीकृत करने की आवश्यकता है योजनाओं.
1 से अधिक योजनाओं में निवेश क्यों करें?
निवेशक के पोर्टफोलियो में हर योजना की एक अलग उपयोगिता होती है। उदाहरण के लिए, अपनी आपातकालीन जरूरतों को पूरा करने के लिए आप लिक्विड, अल्ट्रा-शॉर्ट-टर्म फंड या आर्बिट्रेज फंड में निवेश करेंगे; एक साल बाद बच्चों की शिक्षा का भुगतान करने के लिए या 1-2 साल दूर छुट्टियों की योजना बनाने के लिए, आप इक्विटी बचत फंड में निवेश कर सकते हैं।
यदि आप अगले पांच वर्षों के लिए पैसा सुरक्षित रूप से रखने का इरादा रखते हैं, तो आप लक्ष्य परिपक्वता फंड का उपयोग कर सकते हैं, जबकि गोल्ड फंड का उपयोग मुद्रास्फीति के खिलाफ बचाव के रूप में किया जाएगा। इक्विटी पक्ष में, कोई व्यक्ति अल्फा उत्पन्न करने और 10 साल दूर के लक्ष्यों को पूरा करने के लिए स्मॉल-कैप फंड में निवेश कर सकता है, जबकि आयकर अधिनियम की धारा 80 सी के तहत कर बचाने के लिए, ईएलएसएस फंड हैं। लार्ज-कैप शेयरों को आवंटित करने के लिए, कोई निष्क्रिय इंडेक्स फंड का उपयोग कर सकता है।
एक विशेष व्यापक विषय के बारे में आश्वस्त और बाजार के समय के बारे में आश्वस्त निवेशक एक प्रौद्योगिकी फंड या व्यवसाय चक्र फंड जैसे विषयगत फंड में निवेश करेंगे, जबकि भौगोलिक रूप से विविध पोर्टफोलियो के लिए अंतरराष्ट्रीय निवेश की तलाश करने वाले लोग यूएस-आधारित या नैस्डैक फंड खरीदेंगे। इन सबके कारण निवेशकों के पास अपने म्यूचुअल फंड पोर्टफोलियो में 1-3 से अधिक योजनाएं होती हैं।
योजनाओं की इष्टतम संख्या क्या है?
वित्तीय योजनाकारों का कहना है कि किसी निवेशक के पोर्टफोलियो में योजनाओं की संख्या पर सीमा लगाना मुश्किल है, क्योंकि निवेशक दीर्घकालिक और अल्पकालिक दोनों लक्ष्यों को पूरा करने के लिए म्यूचुअल फंड का उपयोग कर रहे हैं। हालांकि, उनका मानना है कि निवेशकों को खुद को 10 योजनाओं तक ही सीमित रखना चाहिए, क्योंकि इससे अधिक संख्या की निगरानी और प्रबंधन करना मुश्किल है।
पोर्टफोलियो में योजनाओं की कम संख्या रखने का एक तरीका समान योजना के साथ ओवरलैप की जांच करना है। उदाहरण के लिए, यदि किसी निवेशक के पास पोर्टफोलियो में एक लार्ज-कैप योजना है, तो उसे फ्लेक्सी-कैप फंड या किसी अन्य लार्ज-कैप फंड या इंडेक्स फंड को जोड़ने से पहले यह देखना चाहिए कि ओवरलैप कितना ऊंचा है। एक उच्च ओवरलैप इंगित करता है कि विविधीकरण का कोई लाभ नहीं है और इससे पोर्टफोलियो में कोई अतिरिक्त रिटर्न नहीं मिलेगा।
निवेशक एमएफ पोर्टफोलियो में विविधता क्यों लाते हैं?
निवेशकों के जीवन में विभिन्न लक्ष्य और उद्देश्य होते हैं, जिन्हें विभिन्न अवधियों में हासिल करने की आवश्यकता होती है। इन लक्ष्यों तक पहुंचने के लिए किसी को इक्विटी, निश्चित आय और सोना या उनके संयोजन जैसे विभिन्न परिसंपत्ति वर्गों की आवश्यकता होगी। इसलिए, पोर्टफोलियो को विभिन्न परिसंपत्ति वर्गों में विविधीकृत करने की आवश्यकता है योजनाओं.
1 से अधिक योजनाओं में निवेश क्यों करें?
निवेशक के पोर्टफोलियो में हर योजना की एक अलग उपयोगिता होती है। उदाहरण के लिए, अपनी आपातकालीन जरूरतों को पूरा करने के लिए आप लिक्विड, अल्ट्रा-शॉर्ट-टर्म फंड या आर्बिट्रेज फंड में निवेश करेंगे; एक साल बाद बच्चों की शिक्षा का भुगतान करने के लिए या 1-2 साल दूर छुट्टियों की योजना बनाने के लिए, आप इक्विटी बचत फंड में निवेश कर सकते हैं।
यदि आप अगले पांच वर्षों के लिए पैसा सुरक्षित रूप से रखने का इरादा रखते हैं, तो आप लक्ष्य परिपक्वता फंड का उपयोग कर सकते हैं, जबकि गोल्ड फंड का उपयोग मुद्रास्फीति के खिलाफ बचाव के रूप में किया जाएगा। इक्विटी पक्ष में, कोई व्यक्ति अल्फा उत्पन्न करने और 10 साल दूर के लक्ष्यों को पूरा करने के लिए स्मॉल-कैप फंड में निवेश कर सकता है, जबकि आयकर अधिनियम की धारा 80 सी के तहत कर बचाने के लिए, ईएलएसएस फंड हैं। लार्ज-कैप शेयरों को आवंटित करने के लिए, कोई निष्क्रिय इंडेक्स फंड का उपयोग कर सकता है।
एक विशेष व्यापक विषय के बारे में आश्वस्त और बाजार के समय के बारे में आश्वस्त निवेशक एक प्रौद्योगिकी फंड या व्यवसाय चक्र फंड जैसे विषयगत फंड में निवेश करेंगे, जबकि भौगोलिक रूप से विविध पोर्टफोलियो के लिए अंतरराष्ट्रीय निवेश की तलाश करने वाले लोग यूएस-आधारित या नैस्डैक फंड खरीदेंगे। इन सबके कारण निवेशकों के पास अपने म्यूचुअल फंड पोर्टफोलियो में 1-3 से अधिक योजनाएं होती हैं।
योजनाओं की इष्टतम संख्या क्या है?
वित्तीय योजनाकारों का कहना है कि किसी निवेशक के पोर्टफोलियो में योजनाओं की संख्या पर सीमा लगाना मुश्किल है, क्योंकि निवेशक दीर्घकालिक और अल्पकालिक दोनों लक्ष्यों को पूरा करने के लिए म्यूचुअल फंड का उपयोग कर रहे हैं। हालांकि, उनका मानना है कि निवेशकों को खुद को 10 योजनाओं तक ही सीमित रखना चाहिए, क्योंकि इससे अधिक संख्या की निगरानी और प्रबंधन करना मुश्किल है।
पोर्टफोलियो में योजनाओं की कम संख्या रखने का एक तरीका समान योजना के साथ ओवरलैप की जांच करना है। उदाहरण के लिए, यदि किसी निवेशक के पास पोर्टफोलियो में एक लार्ज-कैप योजना है, तो उसे फ्लेक्सी-कैप फंड या किसी अन्य लार्ज-कैप फंड या इंडेक्स फंड को जोड़ने से पहले यह देखना चाहिए कि ओवरलैप कितना ऊंचा है। एक उच्च ओवरलैप इंगित करता है कि विविधीकरण का कोई लाभ नहीं है और इससे पोर्टफोलियो में कोई अतिरिक्त रिटर्न नहीं मिलेगा।
